Как торговать этими акциями из России? >Подробная инструкция здесь<
Это была настоящая неделя, которую мы только что провели на рынке. На самом деле, если вы следите за новостями, вы, вероятно, чертовски сбиты с толку.
Давайте начнем с объявления в среду более высоких, чем ожидалось, показателей инфляции. Конечно, почти все предполагали, что рынок упадет из-за таких новостей. Что ж, как говаривал Гомер Пайл, ”сюрприз, сюрприз, сюрприз».
Рынок не только вырос, но и в период между публикацией более высокой информации по инфляции в среду и четверг индекс S&P 500 вырос на 70 пунктов (по сравнению с предрыночным минимумом фьючерсов). И, для тех, кто не в счет, это рост на 1,6% на фоне более сильных, чем ожидалось, показателей инфляции.
Когда я прочитал статью о том, насколько плохо некоторые оценивают эти данные по инфляции, я не удивился, увидев следующий комментарий:
“Я сбит с толку реакцией рынка на данные за последние 2 дня”.
Я предполагаю, что это, вероятно, было чувством большинства в те дни.
Теперь я хочу показать вам, чего мы ожидали, начиная с прошлой недели. Как вы можете видеть, мы ожидали, что рынок поднимется на прошлой неделе к нашей цели /сопротивлению. На самом деле, если вы читали мой публичный анализ на прошлой неделе, я отметил, что до тех пор, пока рынок оставался ниже 4515SPX, я ждал этого ралли, чтобы начать движение вниз.
Как мы теперь знаем, максимум, достигнутый в четверг, составил 4512, а затем в пятницу мы увидели значительное движение вниз. Фактически, мы отыграли все ралли с минимума премаркета среды, а затем и часть его.
Тем не менее, интересным моментом в пятничном снижении на 1,2% было то, что оно не сопровождалось никакими новостями. И когда я просмотрел заголовки и то, что люди писали о спаде, это заставило меня посмеяться над тем, как они изо всех сил пытались это объяснить. Вот один из примеров.
“Индекс Dow Jones Industrial Average упал более чем на 300 пунктов в пятницу после того, как президент Соединенных Штатов Джо Байден, по-видимому, выразил свою поддержку Объединенному профсоюзу работников автомобильной промышленности и его требованиям в ходе переговоров по трудовым контрактам с GM, Ford и Stellantis”.
Звучит так, будто в этом может быть смысл, не так ли? Что ж, это могло бы иметь смысл, пока вы не взглянете на акции GM и Ford на момент публикации статьи, поскольку они оба были в плюсе. Что-то вроде почесывания в затылке, да?
Затем я прочитал следующее на CNBC:
“Инвесторы берут паузу, основываясь на поступающих смешанных экономических данных. Первоначальный энтузиазм инвесторов был вызван данными по инфляции, которые не слишком сильно превзошли ожидания. С одной стороны, данные по инфляции оказались более резкими, чем ожидалось, но инвесторы проигнорировали это ранее на этой неделе, полагая, что ФРС не будет склонна снова повышать ставки на следующей неделе, основываясь на августовских данных по инфляции”, — сказал Грег Бассук из AXS Investments.
“Но я думаю, что, проанализировав появившиеся дополнительные экономические данные, а также продолжающееся геополитическое давление и другие события, мы видим, что сегодня инвесторы отступают и берут передышку”, — добавил Бассук.
Поговорим о умственной гимнастике. На самом деле, когда мы обсуждали это в нашем чате подписчиков, один из моих давних подписчиков, который также управляет семейным фондом, написал следующее:
“На самом деле раньше я чувствовал себя по-настоящему глупо, потому что это «имеет смысл» постфактум, так что ты чувствуешь: «Черт возьми, я должен был это видеть, вау, эти ребята действительно знают, что делают». Потом появился EWT, и я понял, что они все это выдумывают и понятия не имеют, что происходит”.
Последние 3 дня на рынке являются исключительным примером того, насколько глупо пытаться торговать на рынке, основываясь на новостях. И это также подчеркнуло, насколько “они все это выдумывают и понятия не имеют, что происходит”. Мало того, что рынок изначально отреагировал прямо противоположным образом, которого большинство ожидало, основываясь на новостях, опубликованных в среду и четверг, затем он сильно упал без каких-либо новостей, на которые можно было бы свалить вину. Пятница.
Итак, я еще раз напомню вам мудрые и проницательные слова, взятые из основополагающей книги Роберта Пречтера «Социономическая теория финансов» (эту книгу я настоятельно рекомендую прочитать каждому инвестору, чтобы лучше понять рынок).:
“Работа наблюдателей, по их мнению, заключается просто в том, чтобы определить, какие внешние события вызвали те или иные изменения цен. Когда новости, по-видимому, разумно совпадают с движением рынка, они предполагают причинно-следственную связь. Когда новости не соответствуют друг другу, они пытаются разработать причинно-следственную структуру, чтобы привести ее в соответствие. Когда они не могут даже придумать правдоподобный способ исказить новости, чтобы оправдать действия рынка, они списывают движение рынка на “психологию”, что означает, что, несмотря на обилие новостей и многочисленные изобретательные способы их интерпретации, их воображение недостаточно развито, чтобы состряпать правдоподобную причинно-следственную историю.
В большинстве случаев наблюдателям легко поверить в причинно-следственную связь новостей. Финансовые рынки постоянно колеблются, и новости выходят постоянно, и иногда эти два элемента совпадают достаточно хорошо, чтобы усилить ментальную предвзятость комментаторов в отношении механической причины и следствия. Когда новости и рынок не совпадают, они пожимают плечами и не обращают внимания на несоответствие. Те, кто работает в рамках парадигмы механики в финансах, похоже, никогда не видят или не заботятся о том, что существуют эти вопиющие аномалии”.
Нет никаких сомнений в том, что эти последние три дня представляют собой “вопиющую аномалию”. И если вы намерены принять какие-либо из мотивов, вызванных умственной гимнастикой, для действий в течение этих последних трех дней, то вы просто обманываете себя. В какой-то момент человек должен подойти к рынку с интеллектуально честной точки зрения. И когда вы дойдете до этого момента, то начнете осознавать, что то, чему вы, вероятно, следовали в течение многих лет относительно того, что движет рынком, является не более чем глупостью.
А теперь позволь мне еще немного поразить тебя. Если вы внимательно посмотрите на график, который я представил выше, то увидите, что не только мой прогнозируемый путь движения рынка продолжался вверх, как мы ожидали, когда мы начали неделю, но мы даже увидели начальное движение вниз от области сопротивления к общей области волны I, выделенной на моем графике. Другими словами, мы смогли наметить наш ожидаемый путь развития рынка, не зная и не заботясь ни о каких новостях, которые многие считают столь важными для рыночных действий. И я предоставил этот путь в прошлые выходные.
Теперь, если вы посмотрите на график, вы увидите общие ожидания, которые у меня есть на предстоящую неделю. В идеале я ожидаю отскока во второй волне, а затем продолжения нисходящего тренда в ближайшие недели. Но, поскольку теперь у нас есть точный максимум для потенциальной волны 2, я могу более точно определить наши цели снижения и обновил этот график для наших подписчиков.
В качестве альтернативы, и чтобы сохранить это довольно общим и простым (поскольку будет нечестно по отношению к моим подписчикам, если я публично предоставлю более подробную информацию), я хочу отметить, что любой откат выше 4512 до того, как мы опустимся ниже 4400SPX, откроет дверь для ралли в область 4800SPX раньше, чем я ожидаю в настоящее время.
Более того, если мы увидим, что нисходящий тренд продолжится в рамках описанной мной схемы, то, скорее всего, это будет связано с реакцией ФРС на предстоящую неделю. Но, пожалуйста, прочтите эту цитату Роберта Пречтера еще раз, и, надеюсь, вы не вернетесь сюда и не скажете мне, что ФРС “вызвала” это падение. Они просто станут катализатором для рыночного движения, которое сейчас происходит.
Считается, что Эйнштейн сказал, что определение безумия — это делать одно и то же снова и снова, но ожидать другого результата. Если вы продолжите следить за новостями или экономическими отчетами, чтобы определить направление движения рынка, не сведет ли это вас с ума? Итак, почему бы вам не присоединиться к нам за порцией здравомыслия!?
Вопросы ведения домашнего хозяйства
Если вы хотите получать уведомления о публикации моих новых статей, пожалуйста, нажмите кнопку внизу страницы, чтобы «Подписаться» на меня.
Наконец, для тех, кто задается вопросом, почему все комментарии (включая мои) проходят модерацию, вы можете прочитать здесь: Ненавистники будут ненавидеть — пока не научатся.
Отказ от ответственности: Содержимое этого сайта не следует рассматривать как инвестиционный совет. Инвестирование носит спекулятивный характер. При инвестировании ваш капитал подвергается риску.
